01La cartographie : des usages dans chaque métier
| Ligne métier | Exemples de cas d'usage |
|---|---|
| Banque de détail | Paiements transfrontaliers entre particuliers, paiements marchands en crypto ou stablecoins, rendement DeFi sur stablecoins, réserve de valeur, prêt collatéralisé |
| Banque de financement (corporate) | Paiements B2X transfrontaliers et change, cash management et optimisation de la trésorerie mondiale, paiements domestiques, supply chain finance et trade finance, transaction banking pour les acteurs des actifs numériques |
| Marchés de capitaux | Repo et financement de titres, actifs numériques acceptés en collatéral, optimisation de la trésorerie et de la liquidité de la banque, règlement des activités de trading, émission tokenisée primaire (ECM, DCM), trading de crypto y compris dérivés |
| Gestion de fortune | Trading de crypto et d'actifs numériques, prêt lombard adossé à des actifs numériques |
| Gestion d'actifs | Tokenisation de fonds, ETF crypto, tokenisation d'actifs alternatifs (private equity, VC, immobilier, dette privée), gestion des réserves de stablecoins, tokenisation d'actifs réels (RWA) |
Plusieurs capacités sont transverses : wallets, conservation des actifs numériques, optimisation de la trésorerie de la banque, services d'entrée et de sortie des stablecoins, émission de stablecoins et KYC/LCB-FT natif.
02Comment se préparer : six décisions d'entreprise
- Fixer une posture explicite par opportunitéDécider, ligne métier par ligne métier, où la banque mène, s'associe, distribue ou observe : stablecoins, dépôts tokenisés, CBDC, crypto, fonds monétaires tokenisés, RWA. La posture dépend de la franchise : une banque de transaction mondiale peut (co-)émettre, une banque régionale gagne sur l'intégration, une banque de gestion de fortune sur l'accès.
- Désigner le propriétaire du rôle de la banque dans la monnaie et le règlementTraiter stablecoins, dépôts tokenisés et CBDC comme un seul agenda « monnaie et règlement ». La couche monétaire est un point de contrôle stratégique : soldes, paiements, règlement, flux de trésorerie et jambe espèces des marchés tokenisés.
- Commencer par des cas d'usage à demande et économie clairesPrioriser deux ou trois jeux commerciaux avec des responsables métier nommés, un financement, des jalons et des objectifs de revenus ou d'adoption.
- Construire la plateforme en orchestrateur, pas en entreprise blockchainS'associer pour les couches natives (wallets, conservation, smart contracts, gestion des clés) ; construire là où la banque a un avantage durable : core banking, paiements, données, canaux clients.
- Renforcer risques et conformité avant de monter en volumeÉtendre LCB-FT, sanctions, surveillance, gouvernance de la conservation, risque tiers et cyber aux données on-chain et off-chain. L'outillage peut être externalisé, la responsabilité non.
- Installer un modèle opérationnel robusteGouvernance et droits de décision, financement, arbitrage des priorités, relation avec les régulateurs, talents, capacités partagées. Sans modèle unique, des pilotes fragmentés et des contrôles incohérents.
Pas une décision, mais un ensemble de choix : où concourir, qui détient la couche monétaire, quels cas d'usage passent à l'échelle en premier, construire ou s'associer, qui est responsable ?Adaptation OpenbanQ de l'analyse BCG / Anchorage Digital
Sources : BCG · Anchorage Digital, juin 2026 ; analyse BCG, adaptation OpenbanQ.